Selon le baromètre 2022 du viager et de la nue-propriété en France de Renée Costes, le marché représente environ 5 500 opérations par an, des ventes en régions qui se sont développées très rapidement au cours des cinq dernières années

Renée Costes, spécialiste du viager et de la nue-propriété en France, a publié son baromètre 2022 sur les nouveaux indicateurs de ce marché.

Le marché du viager et de la nue-propriété représente environ 5 500 opérations par an, ce qui correspond à l’injection d’un milliard d’euros de pouvoir d’achat dans l’économie française chaque année.  En 2021, ce marché a augmenté de 6%, une progression qui s’accélère chaque année depuis une dizaine d’années.

Alors que les opérations en Ile-de-France et en Provence-Alpes-Côte d’Azur étaient très majoritaires par le passé, les ventes en régions se sont développées très rapidement au cours des cinq dernières années. Ainsi, la région Ile-de-France rassemble 30% des opérations, Provence-Alpes-Côte d’Azur 15%, Nouvelle-Aquitaine 10%, Auvergne-Rhône-Alpes 10%, Bretagne et Pays de la Loire 9% et Occitanie 9%.

Les ventes occupées, avec ou sans rentes, rassemblent 92% des volumes du marché. En ce qui concerne la typologie des biens vendus, les maisons représentent 59% des opérations et les appartements 41%, pour une valeur moyenne de 271 000 €.

Une rente viagère de 732 € par mois en moyenne

L’âge moyen des vendeurs en viager et en nue-propriété est de 74,3 ans. La plupart des opérations concernent des retraités entre 65 et 90 ans. Pour 34% d’entre eux, l’objectif de cette vente est de financer leurs besoins du quotidien, notamment grâce aux revenus complémentaires qu’ils perçoivent tous les mois (732 € en moyenne), mais également aux importantes économies de charges et d’impôts qu’ils réalisent en vendant leur bien. Pour 21% d’entre eux, il s’agit d’anticiper leur succession et d’effectuer des donations à leurs proches puisque, contrairement aux idées reçues, 68% des vendeurs ont des enfants (qui sont d’ailleurs souvent impliqués dans le projet de leurs parents). Pour 20% d’entre eux, l’objectif est de s’offrir plus de loisirs : voyages, restaurants, sorties… Enfin, pour 11% des vendeurs, l’objectif est de protéger leur conjoint, le revenu complémentaire perçu étant réversible en totalité entre époux.

La vente en viager permet d’augmenter de 53% le revenu mensuel des vendeurs grâce à la rente viagère (732 €/mois) et de 163% leur patrimoine financier grâce au capital reçu immédiatement (bouquet moyen de 72 597 €). La vente en nue-propriété, quant à elle, permet aux vendeurs d’augmenter de 342% leur patrimoine financier, grâce au capital important reçu immédiatement représentant l’intégralité du montant de la vente, en moyenne 278 850 €.

Dorénavant 7 % d’investisseurs institutionnels

Concernant les investisseurs, la grande majorité sont des particuliers (93%) et, fait nouveau, de plus en plus d’investisseurs institutionnels s’intéressent à ces solutions à fort impact social. Ils représentent désormais 7% des opérations, alors qu’ils étaient quasiment inexistants sur ce marché il y a encore une dizaine d’années.

La majorité des ventes sont réalisées par des investisseurs locaux. En effet, 60% des acquéreurs particuliers investissent dans leur région, 28% viennent d’une région autre que celle dans laquelle ils investissent et 12% résident à l’étranger.

En moyenne, la rentabilité annuelle d’un investissement en viager ou en nue-propriété est de 6,6% pour une durée d’investissement de 14,7 ans.